Victor Flemings Troldmanden fra Oz har fascineret seere med sin fantasifulde verden og flotte technicolor lige siden 1939. En seer, der er blevet påvirket mere end de fleste, er David Lynch. Alexandre O. Philippe følger op på sine succesdokumentarer om Psycho, Alien og Exorcisten med Lynch/Oz, som ser på, hvordan den klassiske musical kan ses i værker gennem hele Lynchs filmografi. Er Lynch selv troldmanden bag sine røde fløjlsdraperinger?