Charlton Heston spelar Brad Braden, den seglivade cirkusdirektören som gör allt för att hålla showen vid liv. I takt med att det går allt sämre anlitar Braden den store trapetslegenden The Great Sebastian för att rädda cirkusen. Hans ankomst väcker både rivalitet och beundran hos Holly, Bradens flickvän och cirkusens tidigare trapetsstjärna. Efter en livsfarlig kamp för att återvinna sin plats i rampljuset står Holly snart kluven mellan sin kärlek till arbetsnarkomanen Brad och känslorna för den spännande Sebastian.