Yakuza-bossen Otaguro kaller inn karatemesteren Takuma Tsurugi for å tette lekkasjen i organisasjonen. Da Takuma innser at en av personene han har fått i oppdrag å finne og tilintetgjøre, også er hans venn, står han overfor et alvorlig dilemma. Skal Takuma respektere bossens ønske, eller skal han hjelpe sin venn i kampen mot yakuzaen? The Return of the Street Fighter er oppfølgeren til kultklassikeren The Street Fighter, der Takuma Tsurugi tar på seg enda flere gatekamper mot enda sterkere motstandere.